Calcolatore FIRE
Con quale capitale i rendimenti coprono le tue spese di vita? Il calcolatore mostra il tuo capitale obiettivo e quanto tempo ci vuole per raggiungerlo, con risparmio mensile, inflazione e, a scelta, le imposte. Formato svizzero, senza registrazione.
Capitale e capitale obiettivo nel tempo
Quanto dipende tutto dal tasso di prelievo?
Stessi dati, varia solo il tasso di prelievo. Fai attenzione alla direzione: più alto è il tasso, meno capitale ti serve, perché lo stesso importo in franchi può rappresentare una quota maggiore del tuo patrimonio. Arrivi quindi prima all’obiettivo, ma corri più rischio che il denaro non basti per tutta la vita.
| Tasso di prelievo | Capitale obiettivo (potere d’acquisto di oggi) | Durata | Raggiunto | Margine di sicurezza |
|---|
Nota: modello semplificato con rendimento costante. I mercati reali oscillano e, proprio all’inizio della fase di prelievo, gli anni negativi possono pesare molto. Le imposte rientrano nel calcolo solo nella misura in cui le inserisci nel campo «Imposte all’anno». Non è una consulenza d’investimento.
Indipendenza finanziaria: come usare bene il calcolatore
Cosa calcola il calcolatore
Dietro la domanda «da quando mi basta il capitale» c’è una semplice divisione: le spese annue divise per il tasso di prelievo danno il capitale obiettivo, spesso chiamata cifra FIRE (da Financial Independence, Retire Early, cioè indipendenza finanziaria e pensionamento anticipato). Con CHF 3'200 di spese al mese sono CHF 38'400 all’anno e, con un tasso di prelievo del 4%, ti servono CHF 960'000. Il calcolatore parte da questo obiettivo e fa crescere il tuo capitale di oggi con il rendimento che hai ipotizzato, mese dopo mese, aggiungendo il tuo risparmio mensile. Quando la curva incrocia l’obiettivo, ce l’hai fatta, almeno sulla carta.
La differenza rispetto a un calcolo fatto al volo su un tovagliolo: l’obiettivo non sta fermo. Poiché le tue spese aumentano con l’inflazione, cresce anche il capitale necessario. Per questo il calcolatore ti mostra due linee, il tuo capitale e un obiettivo che cresce a sua volta. Proprio questa forbice spiega perché un semplice calcolo dell’interesse composto fissa regolarmente il momento troppo presto.
Il tasso di prelievo è l’ipotesi più importante
La nota regola del 4% nasce da studi americani su un portafoglio di azioni e obbligazioni con un orizzonte di 30 anni. Ma chi smette di lavorare a 45 anni pianifica piuttosto 45 anni di prelievi. Per questo molti calcolano con più prudenza, tra il 3 e il 3,5%. La tabella sotto il grafico ti mostra in tempo reale cosa cambia: tra il 3% e il 5% il capitale obiettivo varia di quasi un fattore due. Conta soprattutto la direzione: un tasso di prelievo più alto riduce il capitale necessario, perché lo stesso importo in franchi può rappresentare una quota maggiore del tuo patrimonio. Arrivi quindi prima all’obiettivo, ma lo paghi con più rischio. Vale anche il contrario: chi preleva l’intero rendimento atteso, cioè circa il 7% con un’ipotesi del 7%, non ha alcun margine per gli anni di borsa negativi e, nelle fasi di perdita, vive intaccando il capitale.
Vale la pena provare altre due leve. Primo, il risparmio mensile: di solito accorcia i tempi più di un rendimento più ottimistico ed è l’unica grandezza che controlli tu. Secondo, le spese: ogni CHF 100 in meno al mese riducono il capitale obiettivo di CHF 30'000 con il 4%.
Cosa funziona diversamente in Svizzera
Gli utili di capitale sulla sostanza privata sono esenti da imposta, mentre dividendi e interessi sono soggetti all’imposta sul reddito, a cui si aggiunge l’imposta cantonale sulla sostanza. Il tuo carico fiscale in pensione dipende quindi molto dal fatto che il tuo portafoglio distribuisca o accumuli i proventi e dal Cantone in cui vivi. Inserisci la tua stima nel campo «Imposte all’anno»: il calcolatore la somma alle spese e con 0 resti volutamente senza imposte.
Un punto che i calcolatori FIRE internazionali non conoscono: chi vive sistematicamente di utili di corso realizzati rischia di essere classificato come commerciante professionale di titoli e allora gli utili diventano improvvisamente imponibili. Chi sta fermo e consuma le distribuzioni è sul sicuro. E infine: inserisci solo capitale liberamente disponibile. Cassa pensioni e pilastro 3a sono vincolati fino a poco prima dell’età di riferimento, contribuiscono al tuo reddito solo dopo e allora riducono in modo sensibile il fabbisogno di capitale. Come si presenta questa seconda parte lo calcola il calcolatore del pensionamento; l’imposta sul successivo prelievo di capitale la trovi nel confronto cantonale (in tedesco).
Il modo più rapido per farti un’idea è variare qui sopra due numeri: il tasso di prelievo e il tuo risparmio mensile. Di solito tra un caso e l’altro ci sono dieci anni di differenza.
Domande frequenti sull’indipendenza finanziaria
Che cos’è la cifra FIRE?
Il capitale da cui in poi i rendimenti coprono le tue spese di vita: spese annue divise per il tasso di prelievo. Con CHF 38'400 di spese e un tasso di prelievo del 4% sono CHF 960'000, spesso descritti come «25 volte le spese annue».
La regola del 4% è utilizzabile per la Svizzera?
Come regola empirica sì, come garanzia no. Nasce da studi americani su 30 anni. Chi smette prima pianifica più a lungo e fa meglio a calcolare con un tasso tra il 3 e il 3,5%. Prova il tasso di prelievo nel calcolatore: la tabella degli scenari mostra subito la differenza.
Le imposte svizzere sono incluse?
Solo nella misura in cui le inserisci tu. Il campo «Imposte all’anno» aggiunge un importo stimato alle tue spese; con 0 calcoli volutamente senza imposte. In Svizzera gli utili di capitale sulla sostanza privata sono esenti da imposta, mentre dividendi e interessi sono soggetti all’imposta sul reddito, a cui si aggiunge l’imposta cantonale sulla sostanza.
Contano anche cassa pensioni e pilastro 3a?
No, inserisci solo capitale liberamente disponibile. Entrambi gli averi sono vincolati fino a poco prima dell’età di riferimento e non sono disponibili per una fase di prelievo anticipata. Dopo riducono in modo evidente il tuo fabbisogno di capitale: lo calcola il calcolatore del pensionamento.
Perché il capitale obiettivo diminuisce se aumento il tasso di prelievo?
Perché il tasso di prelievo sta al denominatore: il capitale obiettivo è uguale alle spese annue divise per il tasso di prelievo. Le tue spese restano uguali, il tasso dice solo quale quota del tuo patrimonio può rappresentare quell’importo. Con il 3% i CHF 38'400 devono essere esattamente il 3% del tuo patrimonio, e per questo servono CHF 1'280'000. Con il 5% bastano CHF 768'000. Il capitale obiettivo più piccolo lo paghi però con più rischio: più il prelievo si avvicina al rendimento atteso, meno margine resta per gli anni di borsa negativi.
Perché il capitale obiettivo sale nel grafico?
Perché le tue spese crescono con l’inflazione. Con un’inflazione dell’1,5% tra 20 anni ti serve circa un terzo di capitale in più per lo stesso tenore di vita. Imposta l’inflazione a 0 se vuoi calcolare solo in potere d’acquisto di oggi.
Calcola con i tuoi numeri reali
Geldfuchs conosce i tuoi conti, ETF, pilastro 3a e cassa pensioni reali e traccia la tua linea di vita finanziaria fino a 100 anni, con le imposte calcolate per Cantone.
Prova gratis per 14 giorni →